Comuna este situata in partea de nord a judetului.
Este situata la o distanta de 25 km fata de resedinta de judet si la o distanta de 7 km fata de cel apropiat oras, Bocsa.
Vecinatatile teritoriului administrativ sunt:

• spre vest - orasul Bocsa si comuna Doclin;
• spre nord - orasul Bocsa;
• spre sud, sud-vest - comuna Dognecea si comuna Lupac;
• spre est - municipiul Resita.

Din punct de vedere al marimii comunei, in cadrul judetului se situeaza in categoria comunelor mici ale judetului cu o suprafata medie de 2211 ha teritoriu administrativ.
Folosintele terenurilor din cuprinsul teritoriului sunt date de natura terenului, care se repartizeaza pe categorii de folosinta astfel:

• teren arabil - 2 ha;
• pasune - 102 ha;
• fânete - 46 ha;
• paduri - 1954 ha,
• ape - 8,6 ha;
• drumuri - 35 ha;
• curti, constructii - 41 ha;
• neproductiv - 22,4 ha.

Comuna Ocna de Fier, avand in componenta sa o singura localitate, sat de resedinta de comuna, se incadreaza intre comunele mici ale judetului atat ca numar de localitati, cat si ca suprafata administrativa. Are o populatie de 794 locuitori.